Planul financiar într-un plan de afaceri: de ce este necesar și cum să îl întocmești. Rezumat: Planul financiar ca secțiune a planului de afaceri al unei întreprinderi Sensul secțiunii financiare a unui plan de afaceri

Ia în considerare problemele de sprijin financiar pentru activitățile întreprinderilor, firmelor, organizațiilor și utilizarea cea mai eficientă a resurselor financiare disponibile pe baza unei evaluări a informațiilor financiare actuale și a unei previziuni a volumului vânzărilor de bunuri și servicii pe piețe în perioadele ulterioare.

Planul financiar este elaborat sub forma următoarelor documente financiare de prognoză:

• prognoza rezultatelor financiare;
• design de mișcare numerar;
• soldul prognozat al întreprinderii.

De regulă, perioada de prognoză acoperă 3-5 ani. Să luăm în considerare succesiunea de modele folosind același exemplu de întreprindere care a lucrat deja în sectorul producției alimentare și dorește să producă aspect nou produse. Este interesat de modul în care rezultatele activităților se vor dezvolta în viitor, ținând cont de noul program de producție.

Prognoza rezultatelor financiare

Scopul prognozei rezultatelor financiare este de a prezenta perspectivele activităților întreprinderii din punct de vedere al rentabilității (Tabelul 1). Investitorii vor fi interesați în special de nivelul de profitabilitate în perioada următoare, deoarece pot vedea ce cotă din profiturile companiei vor primi.

anul 1, 2 etc. — sunt anii perioadei de prognoză, începând din anul următor în raport cu anul de elaborare a planului de afaceri (anul de bază).

Poziția de pornire pentru întocmirea acestei prognoze este planificarea volumelor de vânzări în termeni fizici și valorici. În acest caz, calculele sunt efectuate pentru toate tipurile de produse fabricate și apoi rezumate în rezultatul prezentat în tabel. 1 (linia 1).

Scăzând din vânzările nete, obținem profit brut. Indicatorii de cost au fost deja calculați în secțiunea „Plan de producție” a planului de afaceri în cauză.

Tabelul 1. Prognoza rezultatelor financiare, mii de ruble.

Costurile de exploatare includ costurile de dezvoltare a unui nou tip de produs, realizarea cercetare de marketing, cheltuieli administrative și costuri de vânzare.

Indicatorul „Profit din bilanţ” (linia 6) se obţine prin scăderea costurilor de exploatare şi a dobânzilor plătite din profitul brut.

Impozitele pe profit în exemplul nostru se ridică la o sumă semnificativă - 50% din profitul contabil minus valoarea pierderilor trecute reportate (profit negativ). Sumele pierderilor reportate sunt determinate prin adăugarea profitului reportat al anului precedent (dacă acesta este negativ) la profitul net al anului curent.

Diferența dintre profitul contabil (linia 6) și suma corespunzătoare a impozitului pe venit plătit (linia 7) oferă indicatorul profitului net (linia 8).

Acest indicator, alături de indicatorii vânzărilor nete și a costului produselor vândute, sunt fundamentale pentru analiza ulterioară a dinamicii posibilelor modificări ale situației financiare pe perioada de cinci ani.

De regulă, astfel de calcule sunt de natură multivariată, în funcție de volumul așteptat de vânzări, prețuri, costuri de producție (prognoză optimistă, pesimistă, medie).

Proiectarea fluxului de numerar

Această proiecție nu reflectă veniturile și costurile, ci primirea efectivă a fondurilor și transferul acestora (Tabelul 2). De aceea, cifra finală pentru proiectarea fluxurilor de numerar reflectă soldul fluxului de numerar al întreprinderii. Prognoza rezultatelor financiare poate fi transformată într-o proiecție a fluxului de numerar printr-o serie de ajustări.

Proiecția rezultatelor financiare arată valorile estimate ale veniturilor din vânzări și profitului net. În schimb, fluxul de numerar reflectă încasarea efectivă a veniturilor din vânzări. Pentru a trece de la indicatorii reali la cei estimați, este necesar să se țină cont de momentul așteptat de primire a plăților de vânzări.

Dacă prognoza rezultatelor financiare reflectă costurile suportate într-o anumită perioadă, atunci proiecția fluxului de numerar arată plata efectivă a acestor costuri. Vă rugăm să rețineți că unele costuri pot fi acoperite imediat, în timp ce altele pot fi acoperite într-o perioadă de timp. Pentru a coordona indicatorii, trebuie să înțelegeți natura politicii de credit a întreprinderii.

Trebuie avut în vedere faptul că, în perioada inițială a existenței întreprinderii, poziția sa de numerar va fi mult mai importantă decât profitabilitatea, deoarece acest factor este cel care îi caracterizează cel mai precis viabilitatea.

Tabelul 2. Proiectarea fluxului de numerar, mii de ruble.

Proiecția fluxului de numerar reflectă primirea tuturor banilor din toate sursele, inclusiv nu numai venituri din vânzarea de produse, ci și venituri din vânzarea de acțiuni sau fonduri împrumutate din vânzarea anumitor active.

În exemplul nostru, se presupune că soldul minim de numerar va fi de 7 mii de ruble. Venitul fondurilor este planificat din veniturile din vânzările de produse fabricate (linia 1) și veniturile din vânzarea de acțiuni ale întreprinderii în primii doi ani ai perioadei de prognoză (225 mii ruble, respectiv 125 mii ruble). Nivelul veniturilor din vânzări va depinde de natura decontărilor cu cumpărătorii de produse.

La planificarea cheltuirii fondurilor, se planifică valoarea costurilor de exploatare, plata costurilor directe cu forța de muncă și materiile prime utilizate (în funcție de volumul și gama de produse produse).

Rândul 5 „Investiții de capital” reflectă cheltuirea fondurilor pentru reînnoirea mijloacelor fixe (achiziționarea de echipamente etc.) în volumele prevăzute în proiectarea secțiunii „Planul de producție”.

În exemplul nostru, dezvoltarea producției în perioada de prognoză va avea loc din cauza fonduri propriiîntreprinderilor, completarea acestora prin emisiune suplimentară de acțiuni, precum și împrumuturi pe termen scurt. Împrumuturile pe termen lung nu sunt oferite, așa că linia 6 conține valori zero pentru acest indicator. Plata dobânzii la împrumuturi (linia 7) se efectuează numai pentru împrumuturile pe termen scurt, ținând cont de condițiile împrumutului.

După ce am calculat veniturile și cheltuielile fondurilor pe an, obținem un indicator atât de important ca fluxul net de numerar (linia 8), precum și soldul cifrei de afaceri (linia 9). Ținând cont de necesitatea menținerii fondurilor de rezervă (ultima linie) și a volumului de rambursare a împrumuturilor pe termen scurt deja luate, este posibil să se calculeze volumul necesar de împrumuturi pentru perioadele de prognoză.

Când proiectați fluxul de numerar, țineți cont de următoarele:

• incertitudinea majorității proiecțiilor financiare și de altă natură crește odată cu extinderea intervalului de timp: pentru primele 12-24 de luni, proiecțiile lunare și trimestriale sunt destul de acceptabile, pentru o perioadă de durată medie este mai indicat să se realizeze cele trimestriale și pentru pe termen lung— proiecții anuale;
• la determinarea sumei fondurilor pentru începerea producţiei produse noi Este aproape imposibil să se calculeze cantitatea de capital de lucru necesară fără previziuni lunare ale fluxului de numerar.

Calcularea fluxului de numerar lunar poate deveni baza pentru dezvoltarea unui număr de obiective care să permită gestionarea unei întreprinderi și evaluarea corectă a rezultatelor efectiv atinse de aceasta.

Proiectarea bilanțului întreprinderii

După cum știți, bilanțul nu reflectă rezultatele activităților unei întreprinderi pentru nicio perioadă de timp, ci reprezintă „instantaneul” acesteia, arătând din punct de vedere financiar punctele sale forte și punctele slabe pe în acest moment. Bilanțul reunește activele întreprinderii (ce are), pasivele acesteia (cât și cui datorează), precum și echitate.

Bilanțurile proiectate sunt întocmite, de regulă, la sfârșitul fiecărui an al perioadei de cinci ani de prognoză (Tabelul 3). Aceste solduri sunt întocmite pe baza bilanțului inițial al anului de bază, ținând cont de caracteristicile așteptate ale dezvoltării întreprinderii în perioada de prognoză (modificări ale rezultatelor financiare, caracteristici de exploatare, strângerea de fonduri proprii și împrumutate etc.).

Se crede că acest document este mai puțin important decât proiecțiile rezultatelor financiare și fluxurilor de numerar, dar este prognoza care este atent studiată de specialiști (creditori, investitori) pentru a evalua ce sume vor fi investite în active și în detrimentul ce pasive.

La pregătirea proiectelor de bilanţ, este necesar să se acorde o atenţie deosebită următoarelor caracteristici:

• chiar dacă compania abia începe să funcționeze, o parte din active trebuie să fie formată din fonduri proprii;
• Cota de capital social este de mare importanță pentru creditori și investitori, întrucât obligațiile financiare semnificative de acest fel vor însemna seriozitatea intențiilor de dezvoltare a antreprenoriatului;
• nivelul lichidității bilanțului joacă un rol semnificativ, deoarece cu lichiditate suficientă, o întreprindere își poate permite o politică mai manevrabilă.

Tabelul 3. Proiecția indicatorilor de bilanț pe an, mii de ruble.

La elaborarea bilanțului s-a ținut cont de faptul că elementul „Numerar” include investiții pe termen scurt, iar nivelul acestora este menținut de soldul minim (7 mii de ruble) prin atragerea de împrumuturi pe termen scurt. Mijloacele fixe includ investiții de capital destinate achiziționării de echipamente care sunt amortizabile pe cinci ani.

La proiectarea pasivelor se ține cont de necesitatea obținerii de împrumuturi pe termen scurt pentru finanțarea deficitelor de numerar și menținerea unui sold minim. Capitalul propriu include investițiile inițiale disponibile (55 de mii de ruble) ale co-fondatorilor întreprinderii, precum și emisiunea planificată de acțiuni, care în primul și al doilea an al perioadei de prognoză pot asigura afluxul necesar de fonduri pentru lansarea cu succes a acestei producții.

Rezultatul reportat include câștigurile și pierderile din primul an. Costurile anterioare sunt incluse în costurile de pre-producție și sunt planificate a fi rambursate pe o perioadă de 10 ani în rate egale.

După finalizarea proiectelor pentru secțiunea financiară a planului de afaceri, ei trec la analiza expresă activitati financiareîntreprinderilor în perioada de prognoză.

Analiza expresă a indicatorilor prevăzuți

Planul financiar este cea mai importantă secțiune a planurilor de afaceri, care sunt întocmite nu numai pentru a justifica programe specifice de investiții, ci și pentru a gestiona activitățile financiare curente și strategice ale întreprinderii.

În același timp, o etapă foarte importantă a planificării financiare este efectuarea unei lucrări analitice serioase prin calcularea celor mai importanți indicatori relativi (ratii financiari), ale căror serii dinamice fac posibilă determinarea tendințelor de dezvoltare a situației financiare la nivelul întreprindere la luarea unor decizii specifice (în cazul nostru, la lansarea de noi produse).

Indicatorii financiari sunt calculati pe baza datelor obținute în timpul proiectării și caracterizează în mod cuprinzător proiectul în cauză. De regulă, în această etapă a prognozei, se calculează cei mai importanți indicatori, dând o idee despre nivelul de solvabilitate și rentabilitate a întreprinderii în perioada analizată.

Scopul acestui tip de analiză expresă este pentru cei mai mulți formă specifică prezentați tendințele de dezvoltare a întreprinderii în condițiile programului de acțiune declarat, trăgând o concluzie cu privire la fezabilitatea (inutilitatea) implementării acestui proiect. Indicatorii financiari calculati pe baza rezultatelor de proiectare sunt incluși în tabelul de rezumat financiar (Tabelul 5) și pot influența semnificativ opiniile potențialilor creditori și investitori.

Iată câțiva indicatori care sunt calculați pentru a evalua rezultatele proiectate ale unei întreprinderi. Acestea includ: indicatori de lichiditate, caracterizarea capacității de a rambursa datoria pe termen scurt; indicatori care caracterizează managementul fondurilor, — perioada de rotație a stocurilor, conturi de încasat, perioada de rambursare a conturilor de plătit (Tabelul 4).

Pentru evaluare stabilitatea financiarăîntreprindere sau gradul de dependență de obligațiile de datorie, se calculează raportul dintre fondurile împrumutate și capitaluri proprii. Vă permite să judecați stabilitatea poziției întreprinderii și capacitatea acesteia de a atrage fonduri suplimentare.

Tabelul 4. Proiectarea ratelor financiare

Indicatori de rentabilitate includ marja de profit (raportul dintre profitul net și vânzările nete), randamentul capitalului propriu (raportul dintre profitul net și capitalul propriu) și rentabilitatea activelor (raportul dintre profitul net și activele totale ale întreprinderii).

Indicatorii financiari care caracterizează profitabilitatea întreprinderii, nivelul așteptat de solvabilitate, împreună cu alți indicatori importanți ai activității întreprinderii, sunt incluse în partea financiară a rezumatului plan de afaceri(Secțiunea I).

Pentru exemplul nostru, prezentăm indicatorii de rezumat financiar în tabel. 5. Indicatorii de prognoză a vânzărilor nete și a profitului net pentru perioada următoare arată o dinamică pozitivă în dezvoltarea întreprinderii (creșterea volumului vânzărilor până în al cincilea an de peste patru ori, profitul net - din valori negative în primul an a perioadei (-190 mii ruble) la o valoare destul de mare în anul trecut(+317 mii de ruble). Concluziile despre perspective bune de dezvoltare a întreprinderii la atingerea scopului (producția unui nou tip de produs) sunt susținute de valorile rapoartelor financiare calculate (rata profitului crește de la 0,0 la 11,2%; randamentul pe capital propriu - de la 0,0 la 53,6% randamentul activelor - de la 0,0 la 36,2%).

Din calculele date în secțiunea financiară a planului de afaceri, reiese clar că nivelul lichidității bilanțului curent este instabil, însă, începând cu al patrulea an al perioadei de prognoză, valorile acestuia depășesc nivelul standard.

Tabelul 5. Rezumat financiar

Unul dintre cei mai importanți indicatori este raportul dintre fondurile împrumutate și fondurile de capitaluri proprii (a se vedea Tabelul 5). În al doilea și al treilea an, este planificată creșterea acestui indicator, iar în al treilea an la 156,1%, ceea ce reflectă tactica companiei de împrumut forțat pe termen scurt pentru a acoperi volumele tot mai mari de capital de lucru. Cu toate acestea, în al patrulea și al cincilea an, această cifră scade considerabil.

Calculele de mai sus sugerează că valorile rapoartelor financiare în anii al patrulea și al cincilea indică perspective bune pentru dezvoltarea întreprinderii. În primii doi ani de activitate, dificultățile financiare vor fi destul de vizibile, deși o politică de împrumut corect definită, menținând în același timp un nivel suficient de lichiditate, va permite depășirea acestora.

Uneori, un plan financiar este încheiat cu o analiză a pragului de rentabilitate pentru a arăta care trebuie să fie volumul vânzărilor pentru ca întreprinderea să ajungă la pragul de rentabilitate. O astfel de analiză are o anumită semnificație pentru potențialii creditori ai întreprinderii.

Planul financiar din planul de afaceri este responsabil pentru planificarea mișcării fluxurilor de numerarîn procesul de a face afaceri. Din cât de competent și realist este compus partea financiară, succesul unei afaceri depinde în mare măsură. Citiți despre asta în articolul nostru.

Care este partea financiară a unui plan de afaceri

Planul financiar dintr-un plan de afaceri este partea din planul de afaceri care este responsabilă pentru sprijinul financiar al secțiunilor rămase. Planul financiar determină cât de mult va fi implementat fiecare dintre punctele planului de afaceri.

Scopul unui plan financiar în planificarea afacerii este de a calcula un astfel de echilibru pozitiv între venituri și cheltuieli în care această afacere va fi indicat.

Structura secțiunii financiare a unui plan de afaceri

Fiecare componentă a structurii servește scopul final. Dacă cel puțin unul nu este elaborat, proporționalitatea va fi încălcată, iar întregul plan financiar se va dovedi a fi impracticabil. Este potrivit să se calculeze partea financiară a unei noi afaceri cu 2-3 ani în avans.

Prognoza vânzărilor

Atunci când elaborezi un plan de afaceri, trebuie să te gândești cu siguranță ce nișă va ocupa noua întreprindere. Este mai bine să pregătiți terenul în avans: conveniți verbal cu posibili parteneri, încheiați un acord cu clienții sau începeți să conduceți un grup pe VKontakte / Instagram, sondați consumatorii în grupuri tematice.

Estimarea profitului și pierderii

Acest articol constă din următorii indicatori:

• venituri din vânzări;
• costurile de producție;
• profit total;
• cheltuieli generale de producție;
• profit net (minus costuri).

În această parte a planului financiar, principalul lucru este să reflectăm cum se va schimba profitul și în ce perioadă de timp.

Analiza fluxului de numerar

Profitul este scopul principal al afacerii. Dar adesea un antreprenor se confruntă cu o problemă atunci când, în ciuda profiturilor bune, nu există suficienți numerar. . O greșeală obișnuită: un om de afaceri investește o mare parte din banii pe care îi câștigă în dezvoltarea afacerii, ceea ce crește ponderea capitalului slab lichid în totalul activelor (cladirea, terenul, extinderile, mașinile sunt în bilanţ, dar nu pot plăti facturile).

Bilanțul anual

Bilanțul contabil se întocmește la sfârșitul anului. Echilibrul dintre active și pasive este important nu numai pentru bănci atunci când solicită un împrumut, ci și pentru un antreprenor. Este important ca o afacere să investească în dezvoltarea întreprinderii (producție, marketing), dar banca este interesată de active fixe, împotriva cărora va emite un împrumut.

Important! În calculele dumneavoastră, luați în considerare prețurile estimate, sistemul fiscal, perioadele de planificare, factorii de risc, precum și inflația și posibilele fluctuații valutare.

Cum să determinați „mijlocul de aur” în planificare? Cât din venit ar trebui să fie alocat unităților de producție? Sau poate cumpărați altă mașină sau investiți în publicitate?

Experții vorbesc despre distribuția optimă a venitului: 40% - 40% - 20%.

40% din venituri plătesc facturile curente, adică:

• permanent (chirie, benzina, facturi la utilitati);
• variabile (amortizarea mașinilor, repararea și înlocuirea echipamentelor);
• nevoi vizate (impozite, salarii și alte deduceri).

40% din venit este cheltuit pe active:

• pentru dezvoltarea afacerilor (extindere offline sau online, alte startup-uri, promovare);
• investiții (cumpărare de imobile, terenuri, clădiri, acțiuni).

20% din venit reprezintă o „pernă de siguranță” în cazul unor cheltuieli neașteptate sub formă de depozite bancare sau numerar.

Evident, în primul an de funcționare va exista un dezechilibru în distribuția fondurilor, dar pentru a conduce o afacere confortabil, trebuie să depuneți eforturi pentru acest model.

Indicatorii financiari ai planului de afaceri

Indicatorii financiari sunt o expresie cantitativă a producţiei şi indicatori de marketing, reflectând în mod obiectiv starea de lucruri în afaceri.

Indicatorii financiari sunt necesari atât pentru bănci, cât și pentru antreprenori, deoarece le permit să-și calculeze propria lichiditate și ajută la administrarea întreprinderii și a angajaților.

Principalii indicatori financiari
Costuri de investiție (RUB)	Suma tuturor fondurilor investite în proiect = fonduri proprii + fonduri împrumutate
Costuri de exploatare (RUB)	Valoarea cheltuielilor zilnice, fixă ​​și variabilă
Venit brut (RUB)	Profit total minus costul de producție
Fonduri proprii (rub.)	Fonduri personale investite în afaceri
Taxe (RUB)	Povara fiscală ținând cont de sistemul de impozitare
Profit net (RUB)	Valoarea profitului brut, a altor profituri din exploatare și din tranzacții financiare minus impozitele
Rentabilitatea produsului, %	Krp = profit înainte de impozitare / costul mărfurilor vândute * 100%
Rentabilitatea activelor	Kra = profit net/active totale
Rentabilitatea capitalurilor proprii investite în afaceri	Krss = profit net/capital social mediu * 100%

Aceștia sunt indicatori financiari simpli. Cu cât întreprinderea este mai complexă, cu atât este necesară o analiză financiară mai aprofundată pentru o imagine obiectivă. Desigur, elaborarea unui plan financiar de înaltă calitate necesită efort și timp - uneori în detrimentul altor chestiuni importante. Externalizarea unora dintre sarcinile de rutină vă va ajuta să găsiți o oportunitate pentru o analiză completă.

Exemplu de plan financiar într-un plan de afaceri

Există șabloane și diagrame pe Internet pentru întocmirea secțiunii financiare a unui plan de afaceri pentru a ajuta un antreprenor.

Un exemplu de calcul al unui plan financiar într-un plan de afaceri. Proiectul „Kotokafé”

Stare: nu există unități de acest tip în oraș. Pisicile din adăpostul de animale din oraș sunt selectate spre vânzare. Se întocmește un acord cu adăpostul. Suprafata cafenea 50 mp. – o cameră cu 2-3 mese (băuturi și gustări), o cameră pentru joacă cu pisicile și jocuri de societate, o cameră pentru relaxarea pisicilor, unde se pot ascunde, mânca și relaxa.

Sistem fiscal – sistem fiscal simplificat, UTII

1. Volumul aproximativ al vânzărilor.

„Kotokafé” este un fel de anti-cafenea, timpul petrecut în unitate este plătit pentru: prima oră - 200 de ruble, a doua - 150, a treia și mai departe - 100 de ruble pe oră de persoană. Din partea comestibilă, puteți comanda băuturi în căni cu capac la bar există doar un mixer, un aparat de cafea, un răcitor de apă și gustări. Pentru a evita problemele cu SES și munca fără bucătărie, a fost încheiat un acord cu o firmă de catering pentru livrarea de sandvișuri și burgeri. Unitatea este concepută pentru firme mici sau familii: factura medie pentru un grup de 4 persoane timp de trei ore este de la 2.000 de ruble. Numărul aproximativ de verificări este de 10-15, în funcție de ziua săptămânii. Venitul minim planificat pe zi este de 30.000 de ruble, pe lună – 900.000 de ruble.

2. Evaluarea profitului și pierderii și analiza fluxului de numerar

Tranzacții de încasări și cheltuieli		Suma, 1 luna, inainte de deschidere	Suma, 2 luni, dupa deschidere	Suma, 3 luni, dupa deschidere
	Fonduri proprii
	Fonduri împrumutate	1.000.000, timp de 3 ani la 12%
	Profit din vanzari, 1 luna
	Costuri de deschidere: înregistrare antreprenor individual – 8.000; servicii de proiectant – 15.000; contracte cu serviciul veterinar, adăpost pentru pisici, selecție de pisici prietenoase, vaccinări, pregătirea animalelor „pentru muncă” - 50.000; renovare spații - 400.000; achiziționarea de echipamente (covoare, perne, canapele joase, obiecte de interior, montaj traverse din lemn pentru pisici, jucării, jocuri de societate) – 200.000; aparat de cafea, frigider, mixer – 100.000; campanie de marketing – 150.000; instalarea unui sistem de supraveghere video, acord cu organizatie de securitate – 100 000; casa de marcat online si software – 30.000; altele – 25.000.
	Cheltuieli fixe: angajare salariati: 2 administratori, pregatire, salariu 20.000; benzină – 5.000; chirie – 150.000 (regiuni); facturi la utilități – 50.000; acord cu o firmă de eliminare a deșeurilor animale – 10.000; contract de catering – 100.000; înlocuire jucării, jocuri de societate – 5.000;
	Cheltuieli vizate: taxe, UTII plata dobânzii la împrumut
TOTAL:		Venituri – 1.500.000	Venituri – 900.000	Venituri – 900.000
		Consum – 1.293.000	Consum – 522.000	Consum – 595.000

„Pernă de siguranță” cu o lună înainte de deschidere la 207.000 - în cazul unor cheltuieli neașteptate. Pentru a doua lună, profitul proiectat va fi de 378 mii, pentru a treia (luând în considerare plățile de impozite) - 305.000.

3. Calculul rentabilității

Rețineți că rentabilitatea activelor este scăzută: raportul dintre venitul net și valoarea activelor proprii (constând din toate echipamentele achiziționate), deoarece proprietatea este închiriată. Cu toate acestea, prognoza pentru profitul net nu este rea - 30% din venituri. Din punct de vedere indicatori financiari iar în condițiile actuale, proiectul Kotocafe se va amortiza în aproximativ 7-8 luni.

Verificarea planului financiar

Consistența numerelor pe hârtie poate fi verificată doar prin implementarea proiectului.
La sfârșitul trimestrului, specialiștii vă vor oferi asistență contabilă competentă în întocmirea rapoartelor pentru autoritățile de reglementare.

Pentru știrile despre afaceri mici, am lansat un canal special pe Telegram și grupuri în

Este greu să-ți imaginezi un plan de afaceri pentru care nu ar trebui să faci calcule. Toate părțile planului de afaceri necesită anumite calcule: marketing, operațional, producție.

Dar cea mai importantă din punct de vedere al calculelor este partea financiară a planului de afaceri. Acesta este cel care ne permite să stabilim cât de profitabilă și durabilă va fi afacerea creată.

Partea financiară ar trebui să răspundă la următoarele întrebări:

• De câți bani veți avea nevoie pentru a începe o afacere?
• Cât profit va aduce?
• Cât de curând va plăti afacerea?
• Cât de durabil și profitabil va fi?

La fiecare dintre aceste întrebări se răspunde printr-o parte a planului de afaceri. Aceasta înseamnă că structura părții financiare a planului de afaceri va include secțiuni precum costurile de investiție, prognoza de profit și pierdere, fluxul de numerar și evaluarea eficienței proiectului.

Costurile de investitie

Primul lucru pe care trebuie să-l faci atunci când întocmești un plan de afaceri este să calculezi în detaliu cât va costa crearea unei afaceri. Acest lucru va permite antreprenorului să înțeleagă câți bani este necesar pentru a începe o afacere și dacă este necesar să atragă împrumuturi.

În această parte a planului de afaceri, este necesar să se ia în considerare toate elementele de cost asociate cu începerea unei afaceri. Pentru claritate, merită să ne referim la un exemplu. Să luăm în considerare un plan de afaceri pentru construirea unei spălătorii auto cu două stații. Va trebui să investești atât în ​​construcția în sine, cât și în achiziționarea de echipamente. ÎN vedere generală Lista costurilor de investiții pentru această afacere va arăta astfel:

• Lucrări de proiectare
• Achizitie de materiale de constructii si lucrari de constructii
• Conectare la energie electrică, alimentare cu apă și alte utilități
• Achizitie de echipamente
• Instalarea echipamentelor

Potrivit proprietarului lanțului de spălătorie auto Moidodyr din Kazan, Aidar Ismagilov, construcția unei spălătorii auto va costa 30-35 mii de ruble pe metru pătrat, ținând cont munca de proiectare si comunicatii. Suma totală se dovedește a fi destul de substanțială, motiv pentru care închirierea, mai degrabă decât construcția la cheie, este acum mai populară printre oamenii de afaceri începători. În acest caz, planul de investiții va include atât plățile chiriei înainte de deschiderea afacerii, cât și renovarea sediului.

Costurile echipamentelor vor depinde de tipul de spălare. Dacă spălătoria auto este de tip manual, atunci va fi suficient să investiți 400 de mii de ruble pentru echipament. Dar pentru o spălătorie automată, costurile vor fi de cel puțin 300 de mii de euro.

Pentru calcule, este mai bine să luați un anumit preț mediu pentru fiecare element de cheltuială. De exemplu, dacă trebuie să calculați costurile închirierii imobiliare, ar trebui să luați în considerare nu cele mai mari și nici cele mai mari pret mic pe metru pătrat și prețul mediu de pe piață. O poți determina studiind ofertele de închiriere din orașul tău.

E alta problema daca furnizorul si pretul lui sunt deja cunoscute dinainte. De exemplu, o spălătorie auto necesită echipamente doar de la un producător strict definit. Apoi, calculele trebuie să includă exact prețurile pe care le oferă.

Cunoașterea sumei necesare de investiție vă va permite nu numai să estimați câți bani vor fi necesari pentru a începe o afacere, ci și cât de repede se va achita.

Prognoza de profit si pierdere

Dacă scadeți suma cheltuielilor sale din suma veniturilor din afaceri, puteți afla care este profitul net. Acest indicator arată mult mai bine decât venitul care este starea afacerii și cât de mult trebuie investit în dezvoltarea acesteia ulterioară.

La începutul unei afaceri, cheltuielile depășesc adesea veniturile și, în loc de profit net, apare o pierdere netă. În primele luni sau chiar un an de muncă, aceasta este o situație normală. Nu ar trebui să vă fie frică de asta: principalul lucru este că pierderea scade în fiecare lună.

Când faceți o prognoză a profitului și pierderilor, toți indicatorii ar trebui să fie calculați lunar până când afacerea se amortizează. În același timp, nu trebuie să faceți prognoza prea optimistă: imaginați-vă că venitul nu va fi maxim posibil, luați indicatorii medii.

Fluxul de numerar

Pentru o afacere care este încă la stadiul de pornire, este important să înțelegeți nu numai care va fi profitul său net. Unul dintre cei mai importanți indicatori este așa-numitul flux de numerar. Prin calcularea fluxului de numerar, puteți determina ce starea financiara afaceri și cât de eficiente sunt investițiile în aceasta.

Fluxul de numerar este calculat ca diferența dintre intrările și ieșirile de numerar pentru o anumită perioadă. Dacă revenim la exemplu cu o spălătorie auto, atunci pentru a calcula fluxul de numerar în prima lună de funcționare, este necesar să luăm pentru chitanțe profit net, iar pentru ieșiri - valoarea investiției inițiale.

În acest caz, va fi mai convenabil să se calculeze dacă ieșirile sunt desemnate ca un număr negativ. Adică adăugăm un semn minus la valoarea investiției inițiale într-o spălătorie auto, iar la numărul rezultat adăugăm profitul net în prima lună de funcționare.

Pentru a calcula fluxul de numerar în a doua lună, trebuie să găsiți diferența dintre rezultatul primei luni și profitul net primit în a doua lună. Deoarece prima lună s-a dovedit a fi un număr negativ, profitul net trebuie adăugat din nou. Fluxul de numerar în toate lunile următoare este calculat conform aceleiași scheme.

Evaluarea eficacității proiectului

După ce ați prezis profiturile și pierderile, precum și fluxul de numerar al afacerii, trebuie să treceți la una dintre cele mai importante secțiuni - evaluarea eficienței acesteia. Există multe criterii după care se evaluează eficacitatea unui proiect. Dar pentru o afacere mică, este suficient să evaluezi doar trei dintre ele: profitabilitatea, pragul de rentabilitate și perioada de rambursare.

Rentabilitatea afacerile sunt unul dintre cei mai importanți indicatori. În general, în economie există mulți indicatori de profitabilitate diferiți - randamentul capitalului propriu, rentabilitatea activelor, rentabilitatea investiției. Toate vă permit să evaluați eficiența unei afaceri în diferitele sale aspecte.

Pentru a înțelege exact ce indicatori de profitabilitate ar trebui să fie calculați în planul dvs. de afaceri, trebuie să vă referiți la cerințele investitorului sau instituției de credit. Dacă scopul este de a evalua profitabilitatea afacerii „pentru dumneavoastră”, va fi suficient să calculați profitabilitatea globală a afacerii.

Este ușor de făcut. Este suficient să împărțiți profitul unei afaceri la valoarea veniturilor sale și apoi să înmulțiți numărul rezultat cu 100 pentru a obține rezultatul ca procent.

Este dificil de numit indicatorul optim al profitabilității afacerii. Depinde în mare măsură de dimensiunea afacerii și de tipul de activitate al companiei. Pentru o micro-afacere cu venituri de până la 10 milioane de ruble, o rată de profitabilitate de 15 - 25% este considerată bună. Cum afaceri mai mari, cu atât procentul primit poate fi mai mic. În cazul unei spălătorii auto, indicatorul normal de profitabilitate este de la 10 la 30%, spune Aidar Ismagilov.

Un alt indicator care trebuie calculat este pragul de rentabilitate. Vă permite să determinați la ce venituri compania își va acoperi integral cheltuielile, dar nu va realiza încă profit. Trebuie să știți acest lucru pentru a înțelege cât de puternică este afacerea financiar. Pentru a găsi pragul de rentabilitate, mai întâi trebuie să înmulțiți venitul afacerii cu cheltuielile sale fixe, apoi să-l scădeți din venit. cheltuieli variabile, iar apoi împărțiți primul număr obținut la al doilea.

Costurile fixe sunt cele care nu depind de volumul bunurilor produse sau al serviciilor prestate. Afacerea suportă astfel de cheltuieli chiar și atunci când este inactivă. În cazul unei spălătorii auto, aceste costuri includ salariile contabililor și administratorilor, utilitati publiceși comunicații, amortizare, plăți de împrumut, impozite pe proprietate și așa mai departe.

Costurile variabile sunt tot ceea ce se modifică odată cu modificările volumului de producție. De exemplu, la o spălătorie auto, costurile care se modifică odată cu creșterea sau scăderea numărului de mașini spălate sunt costul produselor chimice auto, consumul de apă și salariile la bucată.

După ce ați primit un anumit număr ca urmare a calculelor, îl puteți corela cu contul de profit și pierdere. În luna în care venitul afacerii atinge sau depășește suma obținută ca urmare a calculării pragului de rentabilitate, acesta va fi atins.

Cel mai adesea, pragul de rentabilitate nu este atins în prima lună de funcționare a afacerii, mai ales dacă este legat de producție. Potrivit lui Aidar Ismagilov, în cazul unei spălătorii auto, atingerea pragului de rentabilitate depinde de sezon. Dacă spălătoria auto s-a deschis în timpul sezonului uscat de vară, când există o cerere mică de servicii, acestea vor fi neprofitabile pe tot parcursul sezonului respectiv. Dacă deschiderea a avut loc în timpul sezonului de mare cerere, atunci pragul de rentabilitate poate fi atins în prima lună.

Perioada de rambursare afacerea este unul dintre cei mai importanți indicatori nu numai pentru antreprenor însuși, ci și pentru potențialii săi investitori. De exemplu, dacă perioada de rambursare a unei afaceri este prea lungă, atunci obținerea unui împrumut pentru aceasta de la o bancă devine mult mai dificilă.

Cel mai simplu mod de a calcula perioada de rambursare este dacă fluxul de numerar a fost deja calculat. În acest caz, trebuie să găsiți luna în care, după adăugarea numărului pozitiv al profitului net cu număr negativ investiția inițială s-a dovedit a fi un număr pozitiv. Aceasta va însemna că profitul din afacere a fost acoperit în totalitate investitia initialaîn ea.

Din acest motiv este necesar să se calculeze fluxul de numerar, precum și profiturile și pierderile, cel puțin până la atingerea perioadei de amortizare. Perioada de rambursare a investițiilor depinde în mare măsură de valoarea costurilor de investiție. În cazul unei spălătorii auto termen minim- 3 ani.

Iată principalii indicatori care vor trebui să fie calculați într-un plan de afaceri la începutul oricărei afaceri. Desigur, aceasta este departe de o axiomă și, în funcție de cerințele investitorilor, de starea întreprinderii, de tipul acesteia de activitate și de alte caracteristici, pot fi necesare calcule suplimentare. Cele mai multe dintre ele pot fi realizate independent.

SECȚIUNEA FINANCIARĂ - una dintre cele mai importante secțiuni ale unui plan de afaceri, deoarece este principalul criteriu de acceptare a unui proiect de investiții pentru implementare. Un plan financiar este necesar pentru a controla securitatea financiară a unui proiect de investiții în toate etapele implementării acestuia și reflectă costurile financiare viitoare, sursele de acoperire a acestora și rezultatele financiare așteptate, precum și rezultatele calculelor care sunt efectuate în timpul dezvoltării sale în o anumită secvență.

Sectiunea financiara Un plan de afaceri include mai multe documente de bază: bilanțul organizației, planul de profit și pierdere, prognoza fluxului de numerar, plan operațional, plan de venituri și cheltuieli. Aceste documente au caracter de planificare și raportare o astfel de planificare se realizează pe baza unei previziuni a activităților viitoare ale companiei într-o anumită perioadă de timp, iar datele prezentate în aceste documente sunt folosite pentru a analiza situația financiară a companiei; Compania.

Să descriem pe scurt principalele documente incluse în secțiunea financiară a planului de afaceri:

Operațional plan- reflectă rezultatele interacțiunii dintre companie și piețele sale țintă pentru fiecare produs de pe piața lor pentru o anumită perioadă la companie, acest document este elaborat de serviciul de marketing; Setul de indicatori prezentați în plan operațional, ajută să demonstreze conducerii companiei ce cotă de piață are compania pentru fiecare produs și ce se așteaptă să cucerească. Structura declarației de venituri și cheltuieli este relativ simplă, include de obicei venituri din vânzarea de bunuri, costuri de producție, impozite și alte deduceri. Pe baza acestor indicatori, profitul rămas la dispoziția companiei după plata dividendelor este calculat conform datelor din această secțiune, este posibil să se determine dacă un anumit produs este profitabil, să se compare diferite produse din punct de vedere al profitabilității; pentru a determina fezabilitatea producției ulterioare. Astfel, sarcina finală a acestui document este de a arăta cum se va schimba și se va forma profitul în primul și al doilea an trimestrial și apoi anual. Plan - raportul fluxului de numerar arată câți numerar are compania la dispoziție și care este nevoia companiei pentru ea. Acest raport este întocmit ca un rezultat rezumat al activităților companiei pentru toate tipurile de bunuri și servicii, în special, include investițiile planificate și efective în activitățile companiei pentru perioada de raportare; Documentul final al planului financiar este bilanțul; particularitatea acestuia este că nu reflectă performanța companiei pentru o anumită perioadă, ci înregistrează punctele tari și punctele slabe din punct de vedere financiar la momentul actual. Orice element al bilanțului în sine înseamnă puțin, dar atunci când toate aceste elemente sunt luate în considerare unul în raport cu celălalt, ne permite să judecăm poziția financiară a companiei. Este destul de ușor să creezi un astfel de raport: arată cum va fi primit capital de pornire(sursa datoriilor + capitaluri proprii) și cum ar trebui să fie cheltuită. La proiectarea unui bilanţ pentru o perioadă ulterioară, trebuie să se ţină cont de bilanţul iniţial, precum şi de caracteristicile dezvoltării companiei şi a rezultatelor sale financiare. activitate economică.

O componentă importantă a secțiunii financiare a unui plan de afaceri este identificarea surselor de capital, necesare pentru activitatea firmei. Această parte a planului financiar este relevantă atât pentru companiile mici care tocmai intră în afaceri, cât și pentru mari intreprinderi având nevoie de un flux suplimentar de capital. Datele privind sursele de capital sunt legate de utilizarea fondurilor cu indicații specifice privind metodele și direcțiile de utilizare a capitalului.

De asemenea, puteți prezenta următoarea versiune a structurii acestei secțiuni a planului de afaceri în ceea ce privește cercetarea și dezvoltarea.

1. Starea actuală. Ar trebui descris starea actuală fiecare produs sau serviciu și explicați ce altceva trebuie făcut pentru a-l aduce pe piață. Este util să indicați ce aptitudini are sau ar trebui să aibă afacerea pentru a îndeplini aceste sarcini. Dacă este posibil, clienții sau utilizatorii finali care sunt implicați în dezvoltarea și testarea produselor și serviciilor ar trebui să fie enumerați. Trebuie precizate rezultatele actuale ale acestor teste și momentul în care se preconizează că va fi primit produsul finit.

2. Probleme și riscuri. Evidențiați orice probleme majore percepute în proiectarea produsului în curs de dezvoltare și abordări pentru rezolvarea acestora. Rata posibila influenta a acestor probleme privind costurile de dezvoltare a produsului și timpul de lansare pe piață.

3. Îmbunătățiri ale produselor și produse noi. Pe lângă descrierea dezvoltărilor și a produselor originale, includeți îmbunătățiri planificate pentru a le menține competitivitatea și eforturile de a crea noi produse și servicii care pot fi oferite aceluiași grup de clienți. Indicați consumatorii care participă la aceste evoluții și părerea lor despre perspectivele acestora din urmă.

4. Costuri. Furnizați o estimare a costurilor de cercetare și dezvoltare, inclusiv salarii, materiale etc. Vă rugăm să rețineți că subestimarea acestei estimări poate afecta profitabilitatea așteptată, reducând-o cu 15-30%

5. Probleme de proprietate.

Vă rugăm să indicați orice brevete mărci comerciale, drepturi de autor pe care le dețineți sau sunt pe cale să le achiziționați. Descrieți orice contracte sau acorduri care vă oferă exclusivitate sau drepturi de proprietate asupra desenelor sau invențiilor. Descrieți impactul oricăror probleme nerezolvate, cum ar fi litigiile privind proprietatea, asupra avantajului competitiv pe care îl aveți.

De asemenea, este de remarcat faptul că acest domeniu de activitate necesită investiții importante de capital, prezența unor specialiști și manageri de înaltă calificare, un grad ridicat de specializare în producție, firme mici Cei care abia încep în afaceri se mulțumesc adesea să folosească dezvoltările existente, anumite tehnologii de producție și produse. Planul de afaceri prevede, de asemenea, evaluarea riscurilor și asigurare. Niciun plan nu oferă o garanție de succes. O condiție pentru gestionarea abil a resurselor furnizate este contabilitatea risc posibil implementarea proiectului. Riscul este probabilitatea de a obține un rezultat pozitiv în activitate antreprenorială. Aici sunt stabilite mărimea riscului (posibile pierderi în timpul implementării proiectului), probabilitatea riscului și gradul de control al unui anumit risc.

În secțiunea financiară a planului de afaceri se calculează și risc de investitie, firesc, planul de afaceri va arata mult mai atractiv daca reflecta castigul investitorului in ceea ce priveste minimizarea pierderilor si obtinerea profitului planificat, prin urmare, in planificare este necesar sa se ofere o evaluare generala a riscului comercial, pentru a prezice in ce masura riscul este asociat cu injecțiile de investiții în proiect. Alături de necesitatea de a prezice riscul în plan, managerul unei întreprinderi trebuie să aibă cunoștințe despre principiile de bază ale reducerii riscului:

* previziunea eficientă și planificarea sistematică a activităților companiei,

* asigurare și autoasigurare,

* acoperirea tranzacțiilor futures,

* problematica de optiuni, diversificare.

Justificarea financiară a proiectului este un criteriu pentru luarea unei decizii de investiție, așa că elaborarea unui plan financiar trebuie realizată cu deosebită atenție. Scopurile și obiectivele previziunii financiare activitate economică obiectul investitiei consta, in primul rand, in evaluarea costurilor si rezultatelor exprimate pe categorii financiare.

Secțiunea financiară a proiectului de investiții este formată din următoarele puncte.

1. Analiza situației financiare a întreprinderii pe parcursul celor trei (sau mai bine zis cinci) ani anteriori de funcționare a acesteia.

2. Analiza stării financiare a întreprinderii în timpul pregătirii proiectului de investiții.

3. Prognoza profiturilor si fluxurilor de numerar.

4. Evaluare eficienta financiara proiect de investitii.

Să ne oprim pe scurt asupra fiecărui punct al secțiunii financiare a proiectului de investiții.

Analiza financiară a activității anterioare a unei întreprinderi și a situației sale actuale se rezumă de obicei la calcularea și interpretarea principalelor indicatori financiari care reflectă lichiditatea, solvabilitatea, cifra de afaceri și rentabilitatea întreprinderii. Sunt calculate indicatori financiari care caracterizează fiecare perioadă de planificare, apoi sunt analizate în timp și sunt identificate tendințele modificărilor acestora. Un investitor, înainte de a investi într-un anumit proiect, analizează funcționarea (activitatea) acestuia pentru a evalua starea viitoare și perspectivele de dezvoltare, precum și eficacitatea investițiilor. Indicatorii (coeficienții) utilizați pentru analiza și evaluarea unui proiect de investiții nu se limitează la cei discutați mai jos, întrucât nu există un set al acestora care să îndeplinească pe deplin obiectivele și să satisfacă toate scopurile analizei.

Indicatorii financiari anticipați și eficiența proiectului obținute în urma calculelor pot fi prezentați în planul de afaceri sub forma unui tabel.

Indicatori de performanță ai proiectelor

Indicatorii de solvabilitate sunt utilizați pentru a evalua capacitatea unei firme de a îndeplini obligațiile pe termen lung. Ratele cifrei de afaceri fac posibilă evaluarea eficienței activitati operationaleși politici în domeniul prețurilor, vânzărilor, achizițiilor. Indicatorii de profitabilitate sunt utilizați pentru a evalua profitabilitatea curentă a întreprinderii unui participant la un proiect de investiții.

Valorile indicatorilor relevanți trebuie analizate pe un număr de ani anteriori, iar principalii indicatori trebuie să fie comparați pe an. Lista coeficienților este determinată de caracteristicile proiectului.

Prognoza profiturilor și a fluxurilor de numerar în timpul implementării unui proiect de investiții și evaluarea eficienței financiare a proiectului include:

Evaluarea costului capitalului strâns pentru implementarea proiectului de investiții;

Întocmirea unui bilanţ consolidat al activelor şi pasivelor proiectului;

Prognoza profit/pierdere și flux de numerar;

Evaluarea indicatorilor de performanță financiară a proiectului.

Evaluarea eficacității financiare a proiectului se realizează ținând cont de principiul „valoarea în timp a banilor”. Acest principiu spune: „O rublă acum valorează mai mult decât o rublă primită într-un an”, adică fiecare flux de numerar nou primit un an mai târziu are o valoare mai mică decât un flux de numerar egal primit cu un an mai devreme. Prin urmare, toate intrările și ieșirile primite în diferite etape ale proiectului sunt reduse la valoarea actuală (actuală) prin actualizare. Acest lucru vă permite să le comparați și să calculați principalul indicator al eficienței financiare a proiectului - VAN (Valoarea actuală netă) - valoarea curentă (sau actuală) netă.

Pentru a analiza fezabilitatea implementării unui proiect, este nevoie de prognoza ratelor inflației pe întreaga durată (pe perioade) a obiectului de investiție. În acest caz, este recomandabil să acceptați mai multe prognoze alternative - pesimiste și optimiste.

Atunci când se prognozează activitățile financiare și economice ale unui proiect într-un plan de afaceri, se calculează profitul net din implementarea proiectului și fluxul de numerar și se întocmește un bilanț al proiectului (ținând cont de activele și pasivele din bilanţ) . Acestea sunt cele trei forme de bază situatii financiare. Pe baza tuturor calculelor efectuate, sunt elaborate trei documente:

1. plan de venituri și cheltuieli;

2. planul de încasări și plăți de numerar (cash flow);

3. plan-bilanţ al activelor şi pasivelor.

Pe baza unei evaluări a eficacității proiectului de investiții, investitorii și alți participanți iau decizii privind investiția, părăsirea proiectului, ajustarea parametrilor acestuia, condițiile de implementare, posibilele modalități de creștere a eficienței etc.

Agenție federală prin educație

Stat institutie de invatamant
studii profesionale superioare
„Statul Sankt Petersburg
Universitatea de Inginerie și Economie"

Facultatea de Antreprenoriat și Finanțe

Departamentul de Finanțe și Bănci

Cursuri în disciplină

GESTIUNEA FINANCIARĂ

Completat de: Alekseeva Anastasia Bakhtierovna

Student anul III 3.10 termen de studiu

specialitatea 080105 „Finanțe și credit”

Grupa 8/3371

Cartea de evidenta numarul 33980/07

Semnătura___________

Verificat: ________________________________

Evaluare:_______ Data_________________

Semnătura____________

Sankt Petersburg

În contextul schimbărilor rapide din economie, este foarte important ca managerii să ia măsurile de răspuns adecvate în timp util. Planificarea oferă aici o asistență neprețuită, permițându-vă să analizați întregul complex de operațiuni comerciale viitoare. Pe baza planificării dezvoltării ulterioare a întreprinderii, există o oportunitate reală de a minimiza interne și parțiale riscuri externe companie, menține flexibilitatea în managementul producției. Dacă munca fără plan este o reacție forțată la evenimente care au avut loc deja, atunci activitatea bazată pe un plan este o reacție a managementului la fenomenele așteptate și planificate.

Relevanța unui plan de afaceri este determinată de faptul că nici o decizie serioasă de management nu poate fi luată fără un plan de afaceri prezentat într-o formă sau alta.

În greu conditii economiceÎn perioada de tranziție pe piață, planul de afaceri al unei întreprinderi trebuie, în primul rând, să rezolve problemele de îmbunătățire a stării sale financiare. În acest sens, luarea în considerare a aspectului financiar al planului de afaceri este cea mai relevantă.

În primul capitol munca de curs vor fi luate în considerare: caracteristicile mediului de piaţă al întreprinderii; reglementarea de stat a activităților financiare ale unei întreprinderi; funcțiile, scopurile și obiectivele managementului financiar; mecanism financiar și instrumente financiare.

În al doilea capitol, vom analiza pe scurt planul de afaceri al întreprinderii, iar secțiunea financiară a planului de afaceri va fi discutată mai detaliat.

În al treilea capitol vom dezvolta un plan financiar pentru producția de produse de cofetărie.

În sens larg, piața este sfera de manifestare care ia naștere între oameni în procesul de producție, distribuție, schimb și consum. relaţiile economice. Într-un sens mai restrâns, piața este sfera circulației mărfurilor și setul asociat de relații marfă-bani care apar între producători (vânzători) și consumatori (cumpărători) în procesul de cumpărare și vânzare a mărfurilor.

O interpretare extinsă relevă un aspect esențial foarte important al pieței, care face posibilă determinarea locului și rolului acesteia în procesul de reproducere: piața asigură o legătură organică între producție și consum, este influențată de acestea și ea însăși le influențează. Piața determină volumele reale și structura diferitelor nevoi, semnificația socială a produsului de producție și munca cheltuită pentru producerea acestuia și stabilește relația dintre cerere și ofertă, care formează un anumit nivel al prețurilor bunurilor și serviciilor.

Dorinta de a obtine un avantaj pe piata stimuleaza intens activitate inovatoare producătorii, care vizează actualizarea în timp util a bazei tehnice și tehnologice a întreprinderii, dezvoltarea de noi tipuri de produse și servicii și, de asemenea, întărește stimulentele angajaților de a-și îmbunătăți abilitățile, munca creativă și foarte productivă.

Relațiile de piață sunt de natură generală, se extind în toate sferele și regiunile economice ale țării și pătrund în toate părțile sistemului economic al statului. Mulți subiecți intră în aceste relații, iar o varietate de bunuri și servicii intră în sfera circulației, care formulează o structură de piață complexă și multidimensională.

Cea mai mare acoperire a subiectelor de piață, ținând cont de gruparea acestora caracteristici specifice comportamentul pieței se realizează prin identificarea a cinci tipuri principale de piețe:

· piata de consum – indiviziiși gospodăriile care achiziționează bunuri sau primesc servicii pentru consumul personal;

· piața producătorului - o colecție de persoane fizice și întreprinderi care cumpără bunuri pentru a fi utilizate în producția de alte bunuri și servicii;

· piața vânzătorilor intermediari (intermediari) - un ansamblu de persoane fizice și organizații care devin proprietari de bunuri pentru revânzare sau închiriere altor consumatori cu profit pentru ei înșiși;

piaţă institutii publice, achiziționarea de bunuri și servicii pentru sector utilitati sau pentru a sprijini activităţile diverselor organizatii non-profit;

· piata internationala – cumparatori straini, consumatori, producatori, vanzatori intermediari.

Funcționarea neîntreruptă a unui sistem atât de complex și pe mai multe niveluri precum piața necesită o infrastructură generală și specială foarte dezvoltată și ramificată pe scară largă, care să țină cont de caracteristicile pieței. Infrastructura pieței este formată dintr-un ansamblu de organizații (instituții) cu diferite domenii de activitate care asigură interacțiunea eficientă între producătorii de mărfuri și alți agenți de piață care circulă mărfurile și îi promovează pe acestea din urmă din sfera producției în sfera consumului.

Cele mai importante elemente ale infrastructurii pieței includ: centrele de informare comercială, mărfurile și materii prime, bursele și schimburile valutare; bănci comerciale, de investiții, de emisii, de credit și alte bănci; rețele de transport și depozite; sisteme de comunicații etc.

Principii de comportament al entităților comerciale pe piață:

1. Un loc aparte îl ocupă principiul parteneriatului social, care, pe lărgimea aspectelor comportamentale și a direcțiilor de implementare a acestora, aparține celor de bază și, prin urmare, definește orice economie de piață dezvoltată ca fiind orientată social.

2. Un alt principiu important de comportament pe piață este principiul libertății de întreprindere.

Pentru a crea un mediu economic favorabil, este necesar să se dezvolte și să se respecte anumite standarde etice comportamentul entităților comerciale pe orice piață. Ele, alături de valorile etice generale (încrederea reciprocă, decența, integritatea, onestitatea, respectul față de o persoană, încrederea în forța sa, motivația ridicată pentru munca creativă) includ și reguli de comportament etic în afaceri: loialitate față de cuvânt și utilitate. în relații, integritatea în afaceri și fiabilitatea partenerilor, respectarea secretelor comerciale și alte reguli care îndeplinesc cele mai înalte standarde de integritate în afaceri. Toate acestea, luate împreună, contribuie la formarea imaginii companiei ca partener cu care este posibilă o cooperare pe termen lung, de încredere și reciproc avantajoasă, ceea ce este vital într-un mediu de piață în schimbare rapidă.

ÎN conditii moderne Eficiența întreprinderilor depinde în mare măsură de stat. Statul influențează toate sferele de activitate economică ale societății prin îndeplinirea funcțiilor juridice, economice, sociale, de apărare, de conducere și de altă natură, deoarece piaţa nu poate reglementa procesele economice şi sociale în interesul întregii societăţi. Prerogativa statului este de a asigura o bună ordine în țară și securitatea ei națională, care stă la baza dezvoltării antreprenoriatului și a economiei.

Regulamentul guvernului în condiţiile de piaţă este un sistem formalizat legislativ de influență externă asupra finanțelor întreprinderilor.

Statul formează politica financiară la nivel macro și implementează reglementare legislativă finanțare la nivel micro. Stabilește procedura de formare, distribuire și utilizare a fondurilor centralizate de resurse financiare, care servesc drept una dintre sursele de finanțare pentru întreprinderi.

Direcții principale reglementare guvernamentală activitățile financiare ale întreprinderilor sunt: ​​sistemul fiscal, stabilirea prețurilor, activitatea economică externă, circulatia banilor, creditarea, formele de plati si decontari, organizarea circulatiei valori mobiliare, finanțarea bugetară, componența și competența organelor administratia publicaîn decizie probleme financiare, garanții de stat, licențiere specii individuale activități.

Mecanismul de influență a guvernului asupra activității antreprenoriale este metodele economice (indirecte) și administrative (directe). Acestea ar trebui utilizate împreună atunci când se realizează politici fiscale, de investiții, de preț, de depreciere, monetare și de altă natură, astfel încât să nu distrugă fundamentele pieței și să prevină fenomenele de criză.

Metodele economice de influență (indirectă) a statului asupra activității antreprenoriale sunt destul de diverse. Principalele sunt: ​​impozitele; modalități de redistribuire a veniturilor și resurselor; stabilirea prețurilor; activitatea de afaceri guvernamentală; mecanisme de credit și financiare etc.

Ar trebui folosite metode administrative (directe) dacă metode economice inacceptabil sau insuficient de eficient. Acestea includ: restricții; interdicții; limite; cote; etc.

Metodele economice și administrative influențează activitățile financiare ale întreprinderilor.

Finanțarea întreprinderilor servește ca principal instrument de reglementare de stat a economiei. Cu ajutorul acestora se reglementează reproducerea produsului fabricat, se finanţează nevoile de reproducere extinsă pe baza raportului optim între fondurile alocate consumului şi acumulării. Finanțarea întreprinderilor poate fi utilizată pentru a reglementa proporțiile sectoriale într-o economie de piață, pentru a ajuta la accelerarea dezvoltării sectoarelor individuale ale economiei, pentru a crea noi industrii și tehnologii moderne, accelerând progresul științific și tehnologic.

Experiența mondială arată că în condiții de reformă economică, în situații de criză, rolul statului crește, iar în condiții de stabilitate și redresare scade.

Managementul financiar ca știință este un sistem de principii, metode de dezvoltare și implementare decizii de management legate de formarea, distribuirea și utilizarea resurselor financiare ale întreprinderii și organizarea circulației fondurilor acesteia.

Managementul financiar poate fi definit ca activitatea intenționată a subiectului de management (conducerea de vârf a întreprinderii și a serviciilor sale financiare), care vizează atingerea stării financiare dorite a obiectului administrat (întreprinderea), cu alte cuvinte, conducerea întreprinderii pentru a realiza rezultatele financiare preconizate și eficacitatea acestora.

Scopul managementului financiar este de a maximiza bunăstarea proprietarilor prin politici financiare raționale bazate pe: maximizarea profitului pe termen lung; maximizare valoarea de piata companiilor.

Obiectivele managementului financiar:

Asigurarea formarii volumului de resurse financiare necesare sustinerii activitatilor preconizate;

Asigurarea utilizării cât mai eficiente a resurselor financiare;

Optimizarea fluxului de numerar;

Optimizarea costurilor;

Asigurarea maximizării profitului întreprinderii;

Asigurarea că nivelul riscului financiar este minimizat;

Asigurarea echilibrului financiar constant al intreprinderii;

Asigurarea unor rate de creștere durabile a potențialului economic;

Evaluarea capacităților financiare potențiale ale întreprinderii pentru perioadele următoare;

Asigurarea profitabilitatii tinta;

Evitarea falimentului (managementul crizelor);

Asigurarea stabilitatii financiare actuale a organizatiei.

Efectuarea dvs obiectivul principal, managementul financiar îndeplinește anumite funcții. Funcţiile managementului financiar se împart în două grupe: funcţiile managementului financiar ca sistem de control; funcțiile managementului financiar ca domeniu special al managementului întreprinderii.

Principalele funcții ale managementului financiar ca sistem de management: funcția de dezvoltare a strategiei financiare a întreprinderii; funcția organizatorică; funcția de informare; funcția de analiză a diverselor aspecte ale activității financiare a unei întreprinderi; funcția de planificare; funcția de stimulare; functie de control.

Funcțiile managementului financiar ca domeniu special al managementului întreprinderii: managementul activelor; managementul capitalului; managementul investițiilor; fluxuri de numerar; riscuri financiare.

Ca proces de management, managementul financiar se bazează pe utilizarea unui mecanism financiar - un sistem de organizare, planificare și utilizare a resurselor financiare. Mecanismul financiar este un sistem de elemente de bază care reglementează procesul de elaborare și implementare a deciziilor de management în domeniul finanțelor, adică sistemul de management financiar al întreprinderilor.

Mecanismul financiar ar trebui să faciliteze implementarea cât mai completă și eficientă a funcțiilor sale prin finanțare și interacțiunea lor.

Ca sistem de elemente de bază care reglementează procesul de elaborare și implementare a deciziilor de management în domeniul activităților financiare ale întreprinderilor, mecanismul financiar include: reglementare legală; reglementarea pieței (oferta și cererea); mecanism intern de reglementare (planuri, standarde, proceduri, structura organizatorica); un sistem de metode și tehnici de gestionare a activităților financiare ale unei întreprinderi (calcule tehnice și economice, bilanţ, economic și statistic, economic și matematic, comparații etc.).

Mecanismul financiar include instrumente financiare (diverse forme de investiții pe termen scurt și lung, care sunt tranzacționate pe piețele financiare); tehnici si metode; subsisteme suport (personal, juridic, de reglementare, informațional, tehnic și software).

Activele financiare includ: numerar; un drept contractual de a primi bani sau orice alt tip de activ financiar de la o altă întreprindere; dreptul contractual de a schimba instrumente financiare cu o altă întreprindere pentru un potențial conditii favorabile; acțiuni ale unei alte companii.

Datoriile financiare includ obligații contractuale de a: plăti numerar sau furniza alt tip de activ financiar unei alte întreprinderi; schimb de instrumente financiare cu o altă întreprindere în condiții potențial nefavorabile (în special, această situație poate apărea în cazul vânzării forțate a creanțelor).

Instrumentele financiare se împart în: primare (numerar, valori mobiliare, împrumuturi, conturi de plătit și de încasat pentru tranzacții curente); secundare sau derivate – contracte și titluri emise pe baza de contracte primare și titluri de valoare (opțiuni financiare, futures, contracte forward, swap-uri pe rata dobânzii, swap-uri valutare).

Metodele (tehnicile) managementului financiar (instrumente metodologice de evaluare a finanțelor unei întreprinderi) sunt diverse. Principalele sunt: ​​bugetarea; analiza financiara; gestionarea strângerii de fonduri împrumutate; gestionarea plasării fondurilor disponibile; managementul investițiilor; emisiune, managementul capitalului; managementul falimentului și al crizelor; factoring; leasing; asigurare; tranzacții cu garanții; stimulente etc.

Principalele metode și tehnici de prognoză și analitică ale managementului financiar sunt împărțite în formalizate și informale.

Cele neformalizate se bazează pe descrierea procedurilor analitice la nivel logic, mai degrabă decât pe utilizarea dependențelor analitice stricte. Acestea includ metode: evaluări ale experților, scenarii, psihologice, morfologice, comparații, construirea de sisteme de indicatori, tabele analitice.

Prognoza formalizată și metodele analitice ale managementului financiar sunt dependențe analitice formalizate. Aceste metode, împreună cu modelele, sunt utilizate pentru a evalua și prognoza situația financiară a întreprinderilor:

1. Modelele descriptive sunt modele cu caracter descriptiv. Cu ajutorul lor, se evaluează în principal situația financiară a întreprinderii, ei folosesc informații din situațiile financiare.

2. Modelele predictive sunt modele predictive utilizate pentru a prezice venitul unei întreprinderi și starea sa financiară viitoare.

3. Modelele de reglementare vă permit să comparați rezultatele efective ale întreprinderilor cu cele așteptate calculate în funcție de buget. Aceste modele sunt utilizate în principal în casă analiza financiara, precum și în contabilitatea de gestiune, în special în managementul costurilor.

Ca parte a mecanismului de management financiar, un rol important este acordat sistemelor și metodelor de control financiar intern.

Controlul financiar intern este un proces organizat de o întreprindere pentru a verifica execuția și a asigura implementarea tuturor deciziilor de management în domeniul strategiei financiare și pentru a preveni situațiile de criză care duc la falimentul acesteia.

Sistemul de management financiar include: suport informativ, și management financiar pe baza informațiilor primite.

Situația economică modernă obligă întreprinderile să fie deosebit de atente la planificarea în interiorul companiei. Planul de afaceri este cea mai progresivă formă de astfel de planificare. Succesul în lumea afacerilor depinde în mod critic de înțelegerea stării actuale a lucrurilor, de a avea o idee clară despre ceea ce intenționează afacerea să realizeze și de planificarea procesului de tranziție de la un stat la altul.

Un plan de afaceri este un document care analizează principalele probleme pe care le poate întâmpina un antreprenor și determină principalele modalități de rezolvare a acestora. Cu ajutorul unui plan de afaceri, un manager este capabil să evalueze ce șocuri de piață poate rezista o afacere și să facă față în mod adecvat apariției multor probleme neașteptate. Este nerealist, desigur, să eliminați toate greșelile, dar planificarea afacerii vă permite să evaluați posibile acțiuni ulterioare, să monitorizați starea și dezvoltarea afacerii și nu doar să răspundeți în mod specific la evenimente. De aceea, unul dintre cei mai folosiți termeni într-o economie de piață modernă este „plan de afaceri”.

„Un plan de afaceri este un plan de dezvoltare a unei întreprinderi, necesar pentru îmbunătățirea existente și dezvoltarea unor noi domenii de activitate ale întreprinderii, crearea de noi tipuri și forme de afaceri.

Un plan de afaceri este un document cuprinzător care reflectă cele mai importante aspecte și date care oferă o viziune obiectivă și holistică asupra stării actuale și viitoare a afacerii. Cu alte cuvinte, un plan de afaceri este un program planificat de optimizare a afacerii. Un astfel de plan poate fi dezvoltat atât pentru o întreprindere nou creată, cât și pentru una deja existentă. organizarea economică la următoarea etapă a dezvoltării sale, ținând cont de stadiul lor ciclu de viață» .

Planificarea afacerii vă permite să rezolvați următoarele probleme:

Determinarea gradului de viabilitate și sustenabilitate viitoare a întreprinderii, reducerea riscului în activitățile de afaceri;

Concretizează perspectivele de afaceri sub forma unui sistem planificat de indicatori de dezvoltare cantitativi și calitativi;

Să atragă atenția potențialilor investitori ai companiei asupra capacităților acesteia;

Vă ajută să obțineți experiență pozitivă de planificare.

Spre deosebire de un plan organizațional tradițional, un plan de afaceri ia în considerare interesele tuturor părților interesate. Pe lângă investitori, astfel de persoane sunt potenţiali consumatori şi furnizori ai companiei.

În relație cu un antreprenor începător, un plan de afaceri este un instrument pentru a atrage atenția investitorilor. Calitatea planului de afaceri prezentat este un indicator al viabilității antreprenorului și a afacerii sale.

Planul de afaceri conține avantajele unei combinații flexibile de producție și piață, aspecte financiare și tehnice, interne și externe ale activităților întreprinderii.

Planul de afaceri constă din următoarele secțiuni:

1. Conceptul de afaceri (cv);

2. Situația actuală și scurte informații despre întreprindere;

3. Caracteristicile obiectului de afaceri;

4. Cercetare și analiză de piață;

5. Planul organizatoric;

6. Personal și conducere;

7. Plan de producție;

8. Plan de acțiune de marketing;

9. Riscuri potențiale;

10. Plan financiar și strategie financiară.

Atât structura, cât și conținutul planului de afaceri sunt de mare importanță. O atenție deosebită trebuie acordată paginii de titlu și cuprinsului. Pagina de titlu conţine următoarele: titlul planului; data întocmirii acestuia; cine este autorul planului, numele complet și adresa companiei pentru care a fost elaborat planul.

Este util să reflectăm pagina de titlu o indicație că informațiile conținute în document nu fac obiectul dezvăluirii.

CV-ul se intocmeste ultimul, dupa ce a fost intocmit intregul plan de afaceri. Ar trebui să includă toate prevederile și ideile principale ale planului de afaceri, precum și concluziile. Structura CV-ului este următoarea. În primul rând, introducerea, care include obiectivele planului, caracterizează esența proiectului.

Apoi este acoperit conținutul principal: o scurtă introducere a tuturor elemente cheie planul de afaceri, părțile sale principale (natura activității, analiza cererii, costul proiectului, sursele de finanțare etc.).

Concluzia rezumă principalii factori pentru succesul așteptat al afacerii și oferă date despre acțiunile de management.

Partea principală a planului de afaceri este secțiunea financiară. Se bazează pe trei documente: bilanţul fluxului de numerar, contul de profit şi pierdere şi bilanţ. Acesta include, de asemenea, un raport privind mișcarea fondurilor și alte documente. Textul planului de afaceri este destinat să includă justificarea parametrilor care au stat la baza tuturor proiecțiilor financiare. Datele inițiale de calcul sunt: ​​prețul, prognoza vânzărilor, structura costurilor, costul mijloacelor fixe și amortizarea, numărul de angajați, salariile, cantitatea de capital de lucru, viteza de deplasare a acestora.

În termeni financiari, toți indicatorii se bazează pe estimări cuprinse în principalele părți ale planului de afaceri. Pe baza acestor date, sunt elaborate grafice de investiții de capital, previziuni ale situației fluxurilor de numerar, situații financiare și proiecții ale bilanțului. Planul financiar este un document informativ. Locul principal în acesta este ocupat de soldul fluxului de fonduri, care arată ce resurse financiare vor fi necesare și când, la ce vor fi utilizate și la ce venituri se așteaptă. Planul financiar prevede cea mai probabilă opțiune pentru dezvoltarea afacerii. Scopul planului financiar este de a demonstra caracteristicile finanțelor de afaceri fără detalii excesive, totuși, astfel încât investitorul să primească o înțelegere cuprinzătoare a mecanismului financiar al proiectului.

Secțiunea financiară a planului de afaceri este prezentată în secțiunile „Planul financiar” și „Strategia de finanțare”. Planul financiar este final și are scopul de a rezuma materialele tuturor secțiunilor anterioare sub formă de cost. Organizațiile comerciale sunt interesate de planificarea financiară pentru a reuși în activitățile de afaceri, pentru a-și îndeplini în timp util obligațiile față de buget, bănci, companii de asigurări și alte instituții. Pentru a face acest lucru, este important să calculați în avans veniturile, cheltuielile, profitul, să luați în considerare consecințele inflației, schimbările din mediul de piață, piața financiară și alți factori.

Secțiunea „plan financiar” discută probleme de sprijin financiar pentru companie și cea mai eficientă utilizare a fondurilor disponibile. Scopul planificării financiare este de a determina volumele posibile de resurse financiare, capital și rezerve pe baza previziunii valorii indicatorilor financiari. Astfel de indicatori includ, în primul rând, capitalul de lucru propriu, cheltuielile de amortizare, conturile de plătit permanent la dispoziția întreprinderii, profitul, impozitele plătite din profit etc. Sprijinul financiar pentru o afacere se realizează pe baza unui plan financiar, care reprezintă soldul veniturilor şi cheltuielilor sau bugetului acesteia.

„Planificarea financiară este un tip de activitati de management, cu scopul de a identifica volumul necesar de resurse financiare, venituri, repartizarea si utilizarea optima a acestora in vederea asigurarii stabilitatii financiare a organizatiei.

Sarcinile principale ale planificarii financiare includ furnizarea procesului de afaceri cu necesarul resurse financiare, determinarea volumelor planificate de necesar fonduri de numerarși direcțiile de cheltuieli ale acestora; stabilirea si dezvoltarea relatiilor financiare cu bugetul, bancile, organizatiile de asigurari si alte entitati de afaceri, cu respectarea intereselor actionarilor si investitorilor; identificarea modalităţilor pentru cea mai raţională investiţie de capital şi rezerve pentru acesta utilizare eficientă; cresterea profiturilor datorita utilizare rațională fonduri și control asupra formării și cheltuirii fondurilor și a investițiilor de capital.

Planificarea financiară este utilizată în bugetul de capital și evaluarea proiectelor de investiții, precum și a proiectelor pe termen lung, precum și în strategia de finanțare pe termen lung.

Procesul de planificare financiară include o analiză a performanței financiare a întreprinderii pentru perioada anterioară. Calculul indicatorilor se face pe baza principalelor documente financiare ale companiei - bilant, contul de profit si pierdere, situatia fluxurilor de numerar, planificare financiara pe termen lung si planificare financiara operationala. Planificarea financiară se încheie cu implementarea practică a planurilor și monitorizarea implementării acestora.

La planificarea indicatorilor financiari se folosesc diferite metode: normativă, de calcul și analitică, de bilanţ, de modelare economică şi matematică.

Esența și conținutul metodei normative de planificare a indicatorilor financiari este că, pe baza unor norme prestabilite și standarde tehnice și economice, se determină nevoia întreprinderii de resurse financiare și sursele corespunzătoare acestora. Astfel de standarde sunt ratele de impozitare, contribuțiile și taxele tarifare, ratele de amortizare, standardele pentru nevoia de capital de lucru etc.

Metoda de calcul și analitică de planificare a indicatorilor financiari constă în faptul că pe baza analizei indicatorului luat ca bază și a indicilor modificării acestuia în perioada de planificare se calculează valoarea planificată a acestui indicator. Această metodă de planificare este utilizată în absența standardelor tehnice și economice, iar relația dintre indicatori poate fi stabilită nu direct, ci indirect, pe baza unei analize a dinamicii și conexiunilor acestora. Această metodă se bazează pe utilizarea evaluării experților. Metoda de calcul și analitică este utilizată de obicei la planificarea profiturilor și veniturilor, la determinarea sumelor deducerilor din profit la fonduri de acumulare, fonduri de consum, fonduri de rezervă etc.

Utilizarea metodei bilanțului pentru planificarea indicatorilor financiari este aceea că prin construirea bilanțurilor se realizează o legătură între resursele financiare disponibile și nevoia reală a acestora. Această metodă este utilizată la planificarea distribuirii profiturilor și a altor resurse financiare, planificarea primirii de fonduri în diverse fonduri financiare etc.

Modelarea economică și matematică în planificarea indicatorilor financiari ne permite să identificăm o expresie cantitativă a relațiilor dintre indicatorii financiari și factorii care îi determină. Această relație este exprimată printr-un model economico-matematic care reprezintă o descriere matematică proces economic, adică prezentarea factorilor care caracterizează structura și modelele de schimbare într-un anumit fenomen economic folosind simboluri și tehnici matematice.

În condițiile relațiilor de piață, o întreprindere își dezvoltă în mod independent planurile, determină perspective de dezvoltare, realizând înalte rezultate economice. Prin urmare, se acordă maximă atenție identificării cât mai complete a rezervelor interne, utilizării eficiente a tuturor tipurilor de resurse, optimizării organizării producției și muncii.

Abordare generală: funcționarea întreprinderii trebuie să fie profitabilă și să asigure încasări și profituri în numerar în volume care să satisfacă părțile interesate (proprietari, manageri, stat etc.).

„Planificarea financiară la o întreprindere este determinarea sistematică a tuturor veniturilor și cheltuielilor sale în numerar pentru a asigura dezvoltare cu succesîntreprinderilor prin întocmirea de planuri financiare, al căror conținut și scop este determinat de sarcinile și obiectele planificării.” Planurile financiare sunt strategice (perspective), actuale și operaționale.

Planificarea financiară strategică este un studiu al posibilelor modalități de dezvoltare a finanțelor organizațiilor comerciale pentru viitor. Este conceput pentru a asigura o eficiență ridicată a managementului, creșterea resurselor financiare și a veniturilor, utilizarea rațională a acestora, consolidarea situatia financiaraîntreprinderilor.

Sarcină planificare strategică– identificarea problemelor cu care se va confrunta o afacere atunci când își realizează obiectivele într-un mediu de piață incert și competitiv și identificarea modalităților specifice de rezolvare a acestor tipuri de probleme. Vorbim nu numai despre planificarea financiară strategică, ci și despre prognoza financiară, dezvoltarea unei idei probabilistice a stărilor limită și dorite ale întreprinderii în viitor.

Planul financiar de conducere în condiții moderne este cel actual. Este dezvoltat pentru un an, jumătate de an, trimestru, lună și reprezintă un sold de venituri și cheltuieli organizare comercială(sau bugetul ei). Ea reflectă în formă monetară toate aspectele activităților financiare și economice ale întreprinderii, veniturile și economiile pe care le primește și cheltuiala fondurilor. Un astfel de plan financiar (buget) este necesar pentru orice organizatie comerciala.

Planificarea financiară operațională are o importanță deosebită în condițiile pieței. Necesitatea dezvoltării unui astfel de plan este asociată cu modificări ale condițiilor de plăți și împrumuturi către întreprinderi, penalități mari pentru întârzierea plăților și volume mari de creanțe și datorii. Prin urmare, o atenție sporită acordată balanței zilnice de încasări și plăți și, dacă este necesar, adoptării la timp a măsurilor pentru atragerea de fonduri suplimentare.

Rolul planurilor financiare operaționale este, în primul rând, în determinarea situației financiare și economice specifice, mai precis succesiunea și calendarul tranzacțiilor financiare cu manevrarea optimă a resurselor financiare proprii, atrase și împrumutate pentru obținerea celui mai mare rezultat financiar.

Planificarea financiară operațională include pregătirea și execuția unui plan de credit, a unui plan de numerar și a unui calendar de plăți.

Un plan de credit este un plan pentru primirea fondurilor împrumutate și rambursarea acestora în termenii specificati în acorduri. Când o companie are nevoie de un împrumut pe termen scurt, aceasta documentele necesare sunt depuse la bancă și se încheie un contract de servicii de împrumut.

Planul de numerar este un plan de rotație de numerar care reflectă încasările și plățile de numerar prin casa de casă a întreprinderii. Principalul lucru este de a asigura nevoile de numerar necesare ale întreprinderii în timp util. Planurile de numerar și controlul asupra implementării acestora ajută la asigurarea solvabilității întreprinderii. Planul de numerar este trimestrial.

Un rol foarte important îl joacă calendarul de plăți - un program de optimizare a activităților financiare operaționale ale unei întreprinderi, în care sursele încasărilor de numerar (venituri din vânzări, împrumuturi și împrumuturi, alte venituri) sunt legate calendaristic de cheltuieli. Calendarul de plăți înregistrează veniturile, încasările de fonduri, relațiile cu bugetul privind impozitele, relatii de credit. Acoperă astfel mișcarea tuturor fondurilor organizației. Scopul său principal este de a controla solvabilitatea și bonitatea.

Calendarul de plăți se bazează pe clarificarea specificațiilor indicatorilor planificați și defalcarea acestor indicatori pe lună, perioadă de cinci zile, săptămână și deceniu. În calendarul plăților, încasările de bani și cheltuielile acestora sunt echilibrate.

Rezultatele activităților financiare ale întreprinderii trebuie să reprezinte un sistem specific de documente de planificare și raportare. Astfel de documente oferă date pentru calcularea și analiza performanței financiare a companiei și servesc drept bază pentru întocmirea previziunilor financiare. Principalele documente financiare includ o prognoză a rezultatelor financiare, un plan de flux de numerar și un bilanț al proiectului.

Pentru pregătirea documentelor financiare de prognoză se utilizează metoda prognozei vânzărilor. Prognoza veniturilor în termeni monetari este baza pe care se bazează alte costuri. Volumul vânzărilor influențează activ formarea profitului curent. Spre deosebire de bilanţ, care reprezintă situaţia statică a finanţelor firmei, prognoza rezultatelor financiare dă dinamica operaţiunilor financiare ale acesteia. Această prognoză compară costurile și rezultatele activităților întreprinderii și dezvăluie valoarea profitului net.

Un plan de flux de numerar arată procesul de intrări și ieșiri de numerar în cadrul unei afaceri. Ajută la determinarea nevoii de capital și la evaluarea eficienței utilizării acestuia. Acest plan este întocmit în timp, de exemplu, pe an sau pe trimestru. Vă permite să controlați sincronizarea încasărilor de numerar și să verificați lichiditatea viitoare a întreprinderii.

Bilanțul proiectului înregistrează rezultatele economice și munca financiara companie pentru perioada de raportare. Acționează ca document final în documentele de planificare financiară.

Principalul lucru în metoda bilanţului de planificare a indicatorilor financiari este în prognoza elementelor cheie ale bilanţului (numerar, alte active circulante - materii prime, sume de încasat, lucrări în curs de desfăşurare şi produse finite, principal, acţionar şi capital împrumutat, precum si datoriile curente necesare functionarii normale a intreprinderii). Bilanțul companiei ca document de raportare stă la baza analizei indicatorilor financiari.

Atunci când formează un plan financiar, o întreprindere este capabilă să rezolve cu mai mult succes sarcini cheie: identificarea rezervelor pentru creșterea veniturilor întreprinderii, precum și modalități optime de mobilizare a acestora; utilizarea mai rațională a resurselor financiare, determinarea celor mai raționale domenii de investiții care prevăd în cadrul planului cel mai mare profit; garantarea coordonării indicatorilor planului de producție al întreprinderii cu resursele financiare și, în final, căutarea și implementarea unor relații financiare optime cu bugetul, băncile și alți creditori.

Managerii multor întreprinderi (în special cele mici) consideră că nu ar trebui să piardă timpul cu planificarea afacerii, deoarece situația economică se schimbă atât de repede încât trebuie să facă în mod constant modificări și completări la planul inițial. Adică, ei cred că în condițiile economice în schimbare rapidă este suficient să ținem cont de totul și nu este nevoie să pierzi timpul planificându-și acțiunile.

Cu toate acestea, specialiștii și managerii întreprinderilor mari consideră planificarea afacerilor ca fiind o activitate de ordin superior și consideră că oferă multe beneficii:

Ajută conducerea companiei să gândească înainte;

Promovează coordonarea clară a eforturilor;

Formează un sistem de indicatori de performanță țintă pentru monitorizarea ulterioară;

Pregătește întreprinderea pentru eventuale schimbări bruște;

Demonstrează interrelația dintre responsabilitățile tuturor funcționarilor.

Deci, este logic să dezvoltați un plan de afaceri chiar și în condiții în continuă schimbare, dacă există dorința ca activitățile normale ale întreprinderii să nu fie perturbate de cursul evenimentelor viitoare.

În general, o creștere a nivelului de planificare financiară este asociată cu o determinare mai amănunțită a cheltuielilor și veniturilor viitoare, un calcul precis al fondurilor necesare și o evaluare corectă a rezultatelor financiare viitoare. Planificarea financiară de înaltă calitate contribuie la stabilitatea poziției financiare, sustenabilitatea solvabilității, disponibilitatea constantă a fondurilor, utilizarea optimă a capitalului de lucru, organizare mai bună calculele.

1. Goncharuk O.V., Knysh M.I., Shopenko D.V. Managementul financiar al întreprinderii. Tutorial. – Sankt Petersburg: Dmitry Bulanin, 2002. – 264 p.;

2. Kovalev V.V. Introducere în managementul financiar. – M.: Finanțe și Statistică, 2005. – 768 p.;

3. Kovalev V.V., Kovalev Vit.V. Finanțarea întreprinderii: manual. – M.: TK Velby, 2003. – 424 p.;

4. Lyubanova T.P., Myasoedova L.V., Gramotenko T.A., Oleynikova Yu.A. Plan de afaceri: Ghid educațional și practic. – M.: „Serviciul de carte”, 2003. – 96 p.;

5. Management financiar: Manual / Ed. N.F. Samsonova. – M.: UNITI, 2004. – 468 p.;

6. Finanțe și credit: Proc. indemnizație / Ed. A.M. Kovaleva. – M.: Finanțe și Statistică, 2003. – 574 p.;

7. Enterprise Finance: Manual / Ed. N.V. Kolchina. – M.: UNITI, 2003. – 331 p.;

8. Ostapenko V.V. Finanțarea întreprinderii: manual. – M.: Omega – L, 2003. – 392 p.;

9. Management financiar (Finanțele întreprinderii): Manual / A.A. Volodin et al. - M.: INFRA-M, 2004. - 504 p.;

10. Utkin E.A., Kotlyar B.A., Rapoport B.M. Planificarea afacerii. – M.: Editura EKMOS, 2004. – 320 p.